Utc employee stock options

PROGRAMA SCHOLAR DE EMPREGADOS DA UNIDADE DE TECNOLOGIAS UNIDAS A United Technologies Corporation (147UTC148), através do Programa Empregado de Bolsas de Estudo (147Program148), encoraja os empregados elegíveis a desenvolver habilidades adicionais e se envolver em estudos em faculdades e universidades credenciadas. No âmbito do Programa, a UTC paga as despesas de matrícula e de livros escolares cobertas para os funcionários participantes e fornece certas concessões de ações ordinárias da UTC, opções e unidades de estoque após a conclusão dos diplomas de associado146s, bachelor146s, master146s, doutorado e equivalentes. Os funcionários ativos da UTC e suas empresas afiliadas participantes nos Estados Unidos e outros países são elegíveis para participar. Benefícios ampliados são fornecidos a certos funcionários cujos cargos são eliminados por reestruturação ou demissão. Em reconhecimento das realizações de funcionários elegíveis que recebem graus de instituições educacionais credenciadas enquanto participam do programa, as ações da UTC Common Stock, opções de ações ou unidades de estoque são concedidas. Os funcionários baseados nos EUA que satisfaçam os requisitos do Programa receberão um número de ações da UTC Common Stock avaliado em 5.000 para aqueles que completam um grau de associado e 10.000 para aqueles que completam um bacharelado146s, master146s ou grau de doutorado. Alternativamente, os participantes podem optar por receber 250 opções de ações ordinárias do UTC para aqueles que completam um grau de associado ou uma opção de ações ordinárias de 500 UTC para aqueles que completam um diploma de bacharelado146s, master146s ou de doutorado. Os funcionários baseados fora dos EUA que satisfaçam os requisitos do Programa receberão uma série de ações da UTC Common Stock avaliadas em 9 do salário médio UTC nesse país para participantes que completam o equivalente a um grau de associado146 e 18 do salário médio nesse país para Participantes que completam o equivalente a um bacharel146s, master146s ou doutorado. O número de ações concedidas em cada caso é determinado usando o preço de fechamento da UTC Common Stock na Bolsa de Valores de Nova York (147NYSE148) no primeiro dia de negociação do mês seguinte à apresentação de um pedido de prêmio qualificado. Um máximo de 400.000 ações da UTC Common Stock (incluindo equivalentes de ações) podem ser concedidas anualmente no âmbito do Programa, sujeito a uma limitação agregada de 4.000.000 de ações (incluindo equivalentes de ações) durante o período de 1º de janeiro de 2003 a 31 de dezembro de 2012. UTC Reserva-se o direito de suspender, encerrar ou modificar os termos do Programa a qualquer momento. Este resumo do Programa é qualificado na sua totalidade por referência às políticas e procedimentos detalhados do UTC146s que implementam o Programa, conforme alterado de tempos em tempos. O único propósito do Programa é facilitar e incentivar o desenvolvimento e a realização educacional e não se destina e não deve ser interpretado como constituindo um plano de benefícios para funcionários ou um acordo compensatório. Tecnologias Unidas (UTX) O cálculo do valor presente reflete a Declaração FASB No. 87 pressupostos de despesa de pensão descritos na Nota 10, Planos de Benefícios de Empregados, nas Demonstrações Contábeis Consolidadas no Anexo 13 ao Relatório Anual de UTC146s no Formulário 10-K. Para o Sr. Checircnevert, este plano fornece um benefício de pensão de acordo com a fórmula aplicável aos empregados assalariados dos EUA, com base no seu serviço UTC a partir da data de contratação, compensado por benefícios pagáveis ​​separadamente no âmbito do plano de pensão Pratt amp Whitney Canada. Os benefícios de aposentadoria são fornecidos através de planos de aposentadoria de benefício definido que fornecem um pagamento de benefício anual igual a 2 dos ganhos por cada ano de serviço até um máximo de 20 anos, mais 1 dos ganhos por ano a seguir, menos 1,5 dos benefícios da Previdência Social para cada Ano de serviço até um máximo de 50. Os ganhos reconhecidos sob esta fórmula consistem em salário base e bônus em média no período mais alto de cinco anos consecutivos. A fórmula não reconhece a compensação de incentivo a longo prazo. A idade normal de aposentadoria é de 65 benefícios de aposentadoria não reduzidos estão disponíveis aos 62 anos para aposentadorias com pelo menos dez anos de serviço (somente o Sr. David se qualifica para benefícios de aposentadoria não reduzidos no final do exercício). Os benefícios de aposentadoria antecipada estão disponíveis aos 55 anos com pelo menos dez anos de serviço, reduzidos em 0,2 por cada mês entre a data de reforma antecipada e a idade 62. A aquisição exige cinco anos de serviço. Não há nenhum complemento de reconhecimento de serviço ou provisões para benefícios. Os benefícios para os senhores David, Darnis e Hayes incluem os montantes acumulados sob diferentes fórmulas dos planos antecessores Otis, Transportador e Sundstrand desde então fundidos nos planos de aposentadoria da UTC. O Plano de aposentadoria para funcionários da UTC é um plano qualificado de imposto sujeito às provisões do Internal Revenue Code que, no final do exercício, limitam a remuneração anual reconhecida a 225,000 e o benefício de aposentadoria anual para 180,000. Este Plano não oferece uma opção de distribuição de montante fixo. O Plano de Preservação de Pensões (o 147PPP148) é um plano de aposentadoria não financiado, sem impostos, utilizando a mesma fórmula de benefício, reconhecimento de remuneração, elegibilidade de aposentadoria e provisões para aquisição de vencimento como o Plano de aposentadoria de empregados UTC qualificado pelo imposto. O PPP restaura os benefícios não previstos no plano qualificado devido às limitações do Código de Receita Interno anteriormente descritas. Uma vez que os montantes a pagar ao abrigo do PPP são não financiados e não garantidos, uma opção de distribuição de montante fixo está disponível. Ao contrário das distribuições de planos qualificados, uma distribuição de montante fixo PPP é imediatamente totalmente tributável como renda ordinária. Para aproximar a equivalência atuarial de uma anuidade de pensão à luz do tratamento tributário disparado, o cálculo de montante fixo usa uma taxa de desconto igual ao índice de títulos municipais Lehman Brothers em média em cinco anos. Este trecho retirado do UTX DEF 14A arquivado em 23 de fevereiro de 2007. O cálculo do valor presente reflete os pressupostos da despesa de pensão do FASB Nº 87, descritos na Nota 10, Planos de Benefícios a Empregados, nas Demonstrações Contábeis Consolidadas no Anexo 13 ao Relatório Anual 2006 de UTC146 sobre Formulário 10-K. Para o Sr. Checircnevert, este plano fornece um benefício de pensão de acordo com a fórmula aplicável a todos os empregados assalariados dos EUA e canadenses e com base no seu serviço UTC a partir da data de contratação, compensado por benefícios pagáveis ​​separadamente nos planos de pensão UTC e Pratt amp Whitney Canada. Os benefícios de aposentadoria são fornecidos através de planos de aposentadoria de benefício definido que fornecem um pagamento de benefício anual igual a 2 dos ganhos por cada ano de serviço até um máximo de 20 anos, mais 1 dos ganhos por ano a seguir, menos 1,5 dos benefícios da Previdência Social para cada Ano de serviço até um máximo de 50. Os ganhos reconhecidos sob esta fórmula consistem em salário base e bônus em média no período mais alto de cinco anos consecutivos. A fórmula não reconhece a compensação de incentivo a longo prazo. A idade normal de aposentadoria é de 65 benefícios de aposentadoria não reduzidos estão disponíveis aos 62 anos para aposentadorias com pelo menos dez anos de serviço (somente o Sr. David se qualifica para benefícios de aposentadoria não reduzidos no final do exercício). Os benefícios de aposentadoria antecipada estão disponíveis aos 55 anos com pelo menos dez anos de serviço, reduzidos em 0,2 por cada mês entre a data de reforma antecipada e a idade 62. A aquisição exige cinco anos de serviço. Não há nenhum complemento de reconhecimento de serviço ou provisões para benefícios. Os benefícios para os senhores David, Darnis e Hayes incluem os montantes acumulados sob diferentes fórmulas dos planos antecessores Otis, Transportador e Sundstrand desde então fundidos nos planos de aposentadoria da UTC. O Plano de aposentadoria para funcionários da UTC é um plano qualificado de imposto sujeito às provisões do Internal Revenue Code que, no final do exercício, limitam a remuneração anual reconhecida a 220,000 e o benefício de aposentadoria anual para 175,000. Este Plano não oferece uma opção de distribuição de montante fixo. O Plano de Preservação de Pensão (o 147PPP148) é um plano de aposentadoria não financiado, sem impostos, utilizando a mesma fórmula de benefício, reconhecimento de remuneração, elegibilidade de aposentadoria e provisões para aquisição de vencimento como o Plano de aposentadoria do imposto qualificado para impostos. Este Plano restaura os benefícios não previstos no plano qualificado devido às limitações do Internal Revenue Code anteriormente descritas. Uma vez que os montantes a pagar ao abrigo do PPP são não financiados e não garantidos, uma opção de distribuição de montante fixo está disponível. Ao contrário das distribuições favoráveis ​​a impostos de planos qualificados, uma distribuição de montante fixo PPP é totalmente tributável como renda ordinária. Para aproximar a equivalência atuarial de uma anuidade de pensão à luz do tratamento tributário disparado, o cálculo de montante fixo usa uma taxa de desconto igual ao índice de títulos municipais Lehman Brothers com uma média de cinco anos (3,8 em 31 de dezembro de 2006). EXERCÍCIOS NESTA PÁGINA: 7 Perguntas comuns sobre as opções de ações do empregado de inicialização Jim Wulforst é presidente dos serviços corporativos financeiros da ETRADE. Que fornece soluções de administração de planos de estoque de funcionários para empresas privadas e públicas, incluindo 22 do SampP 500. Talvez você tenha ouvido falar sobre os milionários do Google. 1.000 dos funcionários adiantados da empresa (incluindo o massagista da empresa) que ganharam sua riqueza através de opções de ações da empresa. Uma história fantástica, mas infelizmente, nem todas as opções de ações têm um final tão feliz. Os animais de estimação e a Webvan, por exemplo, entraram em falência após ofertas públicas iniciais de alto perfil, deixando as bolsas de ações sem valor. As opções de estoque podem ser um bom benefício, mas o valor por trás da oferta pode variar significativamente. Simplesmente não há garantias. Então, se você está considerando uma oferta de emprego que inclui uma bolsa de ações, ou você possui ações como parte de sua remuneração atual, é crucial para entender o básico. Que tipos de planos de ações estão lá fora, e como eles funcionam? Como eu sei quando exercer, segurar ou vender? Quais são as implicações tributárias? Como devo pensar sobre a remuneração de ações ou de capital em relação à minha remuneração total e quaisquer outras economias e investimentos? Eu poderia ter 1. Quais são os tipos mais comuns de ofertas de ações de funcionários. Duas das ofertas de ações de empregados mais comuns são opções de ações e ações restritas. As opções de compra de ações dos empregados são as mais comuns entre as empresas iniciantes. As opções oferecem a oportunidade de comprar ações das ações da sua empresa a um preço específico, normalmente referido como o preço de exercício. O seu direito de compra ou exercício de opções de ações está sujeito a um cronograma de aquisição de direitos, que define quando você pode exercer as opções. Vamos dar um exemplo. Digamos que você tenha concedido 300 opções com um preço de exercício de 10 cada um que virem igualmente durante um período de três anos. No final do primeiro ano, você teria o direito de exercer 100 ações no estoque por 10 por ação. Se, nesse momento, o preço da ação da empresa tivesse subido para 15 por ação, você tem a oportunidade de comprar o estoque por 5 abaixo do preço de mercado, que, se você exercer e vender simultaneamente, representa um lucro antes de impostos de 500. No final do segundo ano, mais de 100 ações serão adquiridas. Agora, no nosso exemplo, digamos que o preço das ações da empresa diminuiu para 8 por ação. Nesse cenário, você não exerceria suas opções, pois você pagaria 10 por algo que você poderia comprar por 8 no mercado aberto. Você pode ouvir isto referido como opções fora do dinheiro ou sob a água. A boa notícia é que a perda está em papel, pois você não investiu dinheiro real. Você mantém o direito de exercer as ações e pode observar o preço das ações da empresa. Mais tarde, você pode optar por agir se o preço do mercado for superior ao preço de exercício ou quando estiver de volta ao dinheiro. No final do terceiro ano, as 100 ações finais se venderiam e você teria o direito de exercer essas ações. Sua decisão de fazê-lo dependeria de uma série de fatores, incluindo, mas não limitado a, o preço do mercado de ações. Uma vez que você tenha exercido opções adquiridas, você pode vender as ações de imediato ou segurá-las como parte do seu portfólio de ações. Os subsídios de ações restritas (que podem incluir Prêmios ou Units) oferecem aos funcionários o direito de receber ações com pouco ou nenhum custo. Tal como acontece com as opções de compra de ações, os subsídios de estoque restritos estão sujeitos a um cronograma de aquisição de direitos, tipicamente vinculado à passagem do tempo ou à realização de um objetivo específico. Isso significa que você precisará esperar um determinado período de tempo e cumprir determinados objetivos antes de ganhar o direito de receber as ações. Tenha em mente que a aquisição de ações restritas é um evento tributável. Isso significa que os impostos terão que ser pagos com base no valor das ações no momento em que eles são adquiridos. Seu empregador decide quais opções de pagamento de impostos estão disponíveis para você, que podem incluir o pagamento de dinheiro, a venda de algumas das ações adquiridas, ou o fato de seu empregador reter algumas das ações. 2. Qual é a diferença entre opções de ações de incentivo e não qualificadas Esta é uma área bastante complexa relacionada ao atual código tributário. Portanto, você deve consultar seu assessor de impostos para entender melhor sua situação pessoal. A diferença reside principalmente na forma como os dois são tributados. As opções de ações de incentivo são elegíveis para tratamento fiscal especial pelo IRS, o que significa que os impostos geralmente não precisam ser pagos quando essas opções são exercidas. E o ganho ou a perda resultante podem ser qualificados como ganhos ou perdas de capital de longo prazo se forem mantidos mais de um ano. As opções não qualificadas, por outro lado, podem resultar em renda tributável ordinária quando exercidas. O imposto é baseado na diferença entre o preço de exercício e o valor justo de mercado no momento do exercício. As vendas subseqüentes podem resultar em ganho ou perda de capital a curto ou longo prazo, dependendo da duração mantida. 3. O que diz respeito aos impostos O tratamento fiscal para cada transação dependerá do tipo de opção de estoque que você possui e de outras variáveis ​​relacionadas à sua situação individual. Antes de exercitar suas opções e vender ações, você deseja considerar cuidadosamente as conseqüências da transação. Para um conselho específico, você deve consultar um conselheiro fiscal ou contador. 4. Como eu sei se devo manter ou vender depois de exercitar. Quando se trata de ações e ações de ações dos empregados, a decisão de manter ou vender resume o básico do investimento de longo prazo. Pergunte a si mesmo: quanto risco estou disposto a tomar É meu portfólio bem diversificado com base nas minhas necessidades e objetivos atuais Como esse investimento se encaixa com minha estratégia financeira geral Sua decisão de exercer, manter ou vender algumas ou todas suas ações deve Considere estas questões. Muitas pessoas escolhem o que é referido como uma venda no mesmo dia ou um exercício sem dinheiro no qual você exerce suas opções adquiridas e simultaneamente vende as ações. Isso fornece acesso imediato ao seu produto real (lucro, menos comissões associadas, taxas e impostos). Muitas empresas disponibilizam ferramentas que ajudam a planejar um modelo de participantes antecipadamente e estimar o produto de uma determinada transação. Em todos os casos, você deve consultar um consultor de impostos ou planejador financeiro para obter conselhos sobre sua situação financeira pessoal. 5. Eu acredito no futuro da minha empresa. Quanto é bom o seu estoque, é bom ter confiança em seu empregador, mas você deve considerar sua carteira total e estratégia de diversificação geral ao pensar em qualquer investimento, incluindo um em estoque da empresa. Em geral, é melhor não ter um portfólio que seja excessivamente dependente de qualquer investimento. 6. Eu trabalho para uma inicialização privada. Se essa empresa nunca for pública ou for comprada por outra empresa antes de se tornar pública, o que acontece com o estoque. Não existe uma única resposta para isso. A resposta é muitas vezes definida nos termos do plano de estoque da empresa e os termos da transação. Se uma empresa permanecer privada, pode haver oportunidades limitadas de vender ações adquiridas ou sem restrições, mas variará de acordo com o plano e a empresa. Por exemplo, uma empresa privada pode permitir que os funcionários vendam seus direitos de opção adquirida em mercados secundários ou outros. No caso de uma aquisição, alguns compradores acelerarão o cronograma de aquisição e pagará a todos os detentores de opções a diferença entre o preço de exercício e o preço da ação de aquisição, enquanto outros compradores podem converter ações não vencidas em um plano de ações da empresa adquirente. Mais uma vez, isso variará de acordo com o plano e a transação. 7. Ainda tenho muitas perguntas. Como posso saber mais Seu gerente ou alguém no departamento de RH de sua empresa provavelmente pode fornecer mais detalhes sobre o plano de sua empresa e os benefícios que você está qualificado para o plano. Você também deve consultar seu planejador financeiro ou conselheiro fiscal para garantir que você compreenda como as bolsas de ações, os eventos de aquisição, o exercício e a venda afetam sua situação fiscal pessoal.